seychellesartprojects.org

Kas ir drošības analīze?

Drošības analīze attiecas uz vērtspapīru, piemēram, akciju un citu instrumentu, vērtības analīzes metodi, lai novērtētu uzņēmējdarbības kopējo vērtību, kas būs noderīga investoriem lēmumu pieņemšanā. Vērtspapīru vērtības analīzei ir trīs metodes - fundamentālā, tehniskā un kvantitatīvā analīze.

Iespējas

• Lai novērtētu finanšu instrumentus, piemēram, kapitālu, parādu un uzņēmuma garantijas.
• Lai izmantotu publiski pieejamu informāciju. Iekšējās informācijas izmantošana ir neētiska un nelikumīga.
• Drošības analītiķiem jārīkojas godprātīgi, kompetenti un rūpīgi, veicot ieguldījumu profesiju.
• Lai izmantotu dažādus analīzes rīkus, tas ietver fundamentālas, tehniskas un kvantitatīvas pieejas.
• Drošības analītiķiem klientu interesēm vajadzētu būt augstākām par viņu personīgajām interesēm.

Piemēri

# 1 - lodziņa IPO analīze

Box IPO novērtēšanai esmu izmantojis šādas pieejas:

1. Relatīvais vērtējums - SAAS Salīdzināmie salīdzinājumi
2. Salīdzināma iegūšanas analīze
3. Vērtēšana, izmantojot akciju balvas
4. Vērtēšanas padomi no Box Private Equity Funding
5. Vērtēšanas norādījumi no DropBox privātā kapitāla finansēšanas vērtēšanas
6. Ailē DCF novērtējumi

Šeit varat uzzināt vairāk par kastes vērtēšanas analīzi.

# 2 - Alibaba IPO analīze

Analizējot Alibaba IPO, es galvenokārt izmantoju naudas plūsmas atlaides tehniku

Vairāk par to, kā es veicu Alibaba drošības analīzi, varat uzzināt šajā rakstā - Alibaba vērtēšanas analīze

Drošības analīzes veidi

Zemāk ir norādīti trīs galvenie drošības analīzes veidi.

Vērtspapīrus var plaši klasificēt kapitāla instrumentos (akcijas), parāda instrumentos (obligācijas), atvasinātajos instrumentos (opcijas) vai dažos hibrīdos (konvertējamas obligācijas). Ņemot vērā vērtspapīru būtību, drošības analīzi kopumā var veikt, izmantojot šādas trīs metodes:

# 1 - fundamentālā analīze

Šis vērtspapīru analīzes veids ir vērtspapīru novērtēšanas procedūra, kur galvenais mērķis ir aprēķināt akciju patieso vērtību. Tajā tiek pētīti fundamentālie faktori, kas ietekmē akciju iekšējo vērtību, piemēram, uzņēmuma rentabilitātes un stāvokļa paziņojumi, vadības sniegums un nākotnes perspektīvas, pašreizējie rūpniecības apstākļi un vispārējā ekonomika.

# 2 - tehniskā analīze

Šāda veida drošības analīze ir cenu prognozēšanas paņēmiens, kurā tiek ņemtas vērā tikai vēsturiskās cenas, tirdzniecības apjomi un nozares tendences, lai prognozētu vērtspapīra turpmāko darbību. Tas pēta akciju diagrammas, izmantojot dažādus rādītājus (piemēram, MACD, Bollinger Bands utt.), Pieņemot, ka katrs būtiskais ieguldījums ir ņemts vērā cenā.

# 3 - kvantitatīvā analīze

Šāda veida drošības analīze ir pamatmetodika gan fundamentālai, gan tehniskai analīzei, kurā tiek novērtēta krājumu vēsturiskā veiktspēja, aprēķinot pamata finanšu rādītājus, piemēram, peļņa uz akciju (EPS), ieguldījumu atdeve (ROI) vai sarežģīti vērtējumi, piemēram, diskontētās naudas plūsmas. (DCF).

Kāpēc jāanalizē vērtspapīri?

Katra indivīda pamatmērķis ir palielināt savu tīro vērtību, ieguldot savus ienākumus dažādos finanšu instrumentos, ti, naudas izveidošanā, izmantojot naudu. Drošības analīze palīdz cilvēkiem sasniegt savu galveno mērķi, kā apspriests turpmāk:

# 1 - atgriežas

Ieguldījumu galvenais mērķis ir nopelnīt peļņu kapitāla vērtības pieauguma, kā arī ienesīguma veidā.

# 2 - kapitāla pieaugums

Kapitāla pieaugums vai vērtības pieaugums ir starpība starp pārdošanas cenu un pirkšanas cenu.

# 3 - ienesīgums

Tā ir peļņa, kas saņemta procentu vai dividenžu veidā.

Atdeve = Kapitāla pieaugums + Ienesīgums

# 4 - risks

Tā ir varbūtība zaudēt ieguldīto pamatkapitālu. Drošības analīze ļauj izvairīties no riskiem un nodrošina kapitāla drošību, kā arī rada iespējas pārspēt tirgu.

# 5 - Kapitāla drošība

Ieguldītais kapitāls ar pienācīgu analīzi; izvairās no iespējām zaudēt gan procentus, gan kapitālu. Ieguldiet mazāk riskantos parāda instrumentos, piemēram, obligācijās.

# 6 - Inflācija

Inflācija nogalina pirktspēju. Inflācija laika gaitā liek jums nopirkt mazāku labības procentu par katru jums piederošo dolāru. Pareizi ieguldījumi nodrošina jūs no inflācijas. Dodiet priekšroku parastajām akcijām vai precēm, nevis obligācijām.

# 7 - Riska un ienesīguma attiecības

Jo lielāka būs iespējamā ieguldījumu atdeve, jo lielāks būs risks. Bet augstāks risks negarantē lielāku atdevi.

# 8 - dažādošana

"Vienkārši nelieciet visas olas vienā grozā", ti, neieguldiet visu savu kapitālu vienā aktīvā vai aktīvu klasē, bet sadaliet savu kapitālu dažādos finanšu instrumentos un izveidojiet aktīvu kopumu, ko sauc par portfeli. Mērķis ir samazināt konkrētā aktīva svārstību risku.

Piezīme. Vērtspapīru analīze negarantē peļņu katru reizi, jo tiek veikta izpēte ar publiski pieejamo informāciju. Tomēr pretēji Efektīva tirgus hipotēzei (EMH) tirgi neatspoguļo visu pieejamo informāciju, un tādējādi drošības analītiķi var pārspēt tirgu, izmantojot tehniskas un fundamentālas pieejas.