seychellesartprojects.org

Kas ir finanšu briesmas?

Finanšu briesmas ir situācija, kad organizācija vai jebkura persona nepietiekamu ieņēmumu dēļ nespēj pietiekami izpildīt savas finansiālās saistības. Parasti tas notiek augsto nemainīgo izmaksu, novecojušas tehnoloģijas, lielu parādu, nepareizas plānošanas un budžeta plānošanas, nepareizas pārvaldības dēļ un galu galā var izraisīt maksātnespēju vai bankrotu.

Pēc šī posma uzņēmums kļūst maksātnespējīgs. Uzņēmumam ir ļoti mazāk iespēju izdzīvot pēc tam, kad tas ir sasniedzis šo posmu. Organizācijas likviditāte ir ļoti zema, jo tā nevar atmaksāt kredīta daļas, procentus, maksājumus piegādātājiem, pat algu saviem darbiniekiem. Ja organizācija vēlas izdzīvot, tai jāsamazina izmaksas, jāpārstrukturē saistības un jāpārskata biznesa stratēģijas.

Cēloņi ar piemēriem

Tas ir kaut kas, kas notiek biznesa vadīšanas laikā, un tas noveda pie šīs situācijas. Šīs situācijas cēloņi ir šādi:

# 1 - Tehnoloģiskās izmaiņas

Ja kāds uzņēmums nespēj pielāgoties tehnoloģiskajām izmaiņām un nespēj sevi uzlabot, tas tiks izmests no tirgus. Tās tirgus daļa krasi samazināsies, un galu galā ieņēmumi samazināsies līdz ar statiskām fiksētām izmaksām. Pamazām tas novedīs pie finansiālas grūtības.

Piemēram, Nokia 2012. gadā nevarēja ieviest jaunu tehnoloģiju un nācās saskarties ar šādām ciešanām.

# 2 - nepareiza pārvaldība

Nepareiza vadība noved pie neefektīvas lēmumu pieņemšanas un galu galā ar zemāku ieņēmumu samazinājumu.

Piemēram, Lehman Brothers bija ceturtā lielākā investīciju banka Amerikā, bet 2008. gada septembrī uzņēmums pieteica bankrotu. Ar 639 miljardu dolāru aktīviem un 619 miljardu dolāru parādu bankrots bija lielākais vēsturē. Dažu neatbilstošu finanšu direktora lēmumu dēļ uzņēmumam bija jāiesniedz bankrots.

# 3 - krāpšanās uzņēmumā

Jebkura krāpšanas plānošana var novest pie organizācijas mērķa, lai palielinātu akcionāru bagātību, novirzīšanas uz krāpniecības veidotāja nodomu. Visi galvenie resursi netiek izmantoti organizācijas labā, un tie ir izraisījuši finansiālas grūtības.

Piemēram, krāpšanās Satyam Computers 2009. gadā. Tika rezervēti izdomāti izdevumi; peļņa tika viltota. Tas noveda pie pilnīgas uzņēmuma darbības pārtraukšanas.

# 4 - Nepareizi ieguldījumu plāni

Ir ļoti nepieciešams uzturēt atbilstošu naudas plūsmu un fiksētos ienākumus no ieguldījumiem. Ja budžeta plānošana netiek veikta pareizi, būs vai nu naudas trūkums, vai arī nederīgi līdzekļi. Dažreiz tas atstāj uzņēmumu, ņemot parādu, kas pārsniedz prasīto, un galu galā noved pie ciešanām.

Kā aprēķināt finanšu briesmu izmaksas?

Kad uzņēmums nonāk nelaimē, tā aktīvi drīzāk nemaksā vairāk, un tā parādi kļūst dārgāki. Procentu likme, ko banka uzliek uzņēmumam, ir augstāka nekā tā, kas tiek iekasēta no citiem tās pašas nozares uzņēmumiem (AAA Rated uzņēmuma parāda izmaksas).

1. Aprēķiniet vidējās svērtās parāda izmaksas. 10,5% piemērs
2. Veikt AAA kategorijas uzņēmuma parāda parāda izmaksas. 7. piemērs
3. Ja uzņēmuma parāds ir 100 miljoni

Finanšu briesmu izmaksas = likmju starpība 1. solī * Uzņēmuma kopējais parāds

= (10,5 - 7)% * 100 miljoni = 3,5 miljoni

Finanšu grūtību periods

Tehniski: “Uzņēmuma periods, kura laikā samazinās tā akciju tirgus cena vai samazinās tā aktīvu vērtība, parasti ir iemesls naudas trūkumam un neprecīzām prognozēm.” Piemērs tam ir ASV recesija 2007. – 2008.

Šajā periodā uzņēmums saskaras ar nopietnām naudas plūsmas problēmām, kas ietekmē un pazemina tā produktu un pakalpojumu kvalitāti. Tas ļauj esošajiem klientiem pirkt no konkurentiem. Tas samazina ieņēmumus, un situācija pasliktinās. Piegādātāji saīsinās kredīta periodu, un līguma noteikumi kļūs stingrāki. Galu galā būs problēma maksāt algu darbiniekiem, un atlaišanu veiks uzņēmums. Periods, kurā notiek visas šīs situācijas, ir pazīstams kā finansiālu grūtību periods.

Faktori, kas ir atbildīgi par uzņēmuma finansiālajām grūtībām

Faktori, kas izraisa ciešanas, ir sadalīti 2 kategorijās - iekšējie un ārējie.

Iekšējie faktori ir

• Nepareiza un neefektīva pieprasījuma prognoze
• Slikta skaidras naudas pārvaldība
• Augsts darbinieku atlaišanas līmenis
• Nepiemērots produktu maisījums
• Nepareiza apgrozāmā kapitāla prasības novērtēšana
• Aktīvu slikta izmantošana

Ārējie faktori ir

• Vāji līgumi ar piegādātājiem
• Izejvielu atkarība no viena piegādātāja
• Izņēmuma kārtā palielinājās izejvielu cena
• Izmaiņas valdības politikā attiecībā uz pārmērīgu ievedmuitas nodokli, stingru tirdzniecības praksi utt.

Risinājumi

Kad uzņēmums nokļūst satraucošā stāvoklī, to ir ļoti grūti atdzīvināt. Liela varbūtība mēdz uzņēmumiem iesniegt bankrotu. Vadībai ir ļoti svarīgi pamanīt pazīmes un attiecīgi veikt preventīvas darbības. Tomēr, ja ir kāda izeja, ja uzņēmums nonāk finansiālu grūtību periodā, zemāk ir sniegti risinājumi

# 1 - nefinanšu pārstrukturēšana

Ja, veicot analīzi, tiek konstatēts, ka uzņēmums nonāca grūtībās nepietiekamu biznesa plānu sliktas pārvaldības dēļ, tad tas nozīmē pārstrukturēšanas padomes galveno darbinieku maiņu. Ekspertam tiek piešķirtas pilnvaras, un visi biznesa plāni tiek pārskatīti. Galu galā uzņēmums var pastāvīgi izkļūt no situācijas bez pastāvīgas izslēgšanas.

# 2 - finanšu pārstrukturēšana

Ja uzņēmums ir nonācis grūtībās nepietiekamas naudas ieplūdes dēļ vai nespēj atmaksāt parādu, risinājumi tiem ir šādi:

# 1 - privāts treniņš

Šajā risinājumā uzņēmums iekšēji izlemj un plāno pārstrukturēties. Daži risinājumi ir

• Sarunas ar aizņēmējiem, lai samazinātu procentu likmes vai atteiktos no maksas.
• Izmantojiet augstāku augsta kredīta periodu
• Improvizēt biznesa stratēģijas
• Atbilstoša mārketinga un pārdošanas stratēģija, lai palielinātu pārdošanas apjomus
• Izmaksu samazināšanas plāni

# 2 - reģistrējiet juridisko bankrotu

• Pārkārtot un parādīties: Kad uzņēmums ir iesniedzis bankrotu, valdība pēc attiecīgas izmeklēšanas lūdz debitorus atteikties no daļējās maksājamās summas. Aicina uzņēmumu veikt nepieciešamos pasākumus reorganizācijas veikšanai. Kopumā valdība joprojām ir pilnvarota pārstrukturēt.
• Apvienošana ar citu uzņēmumu: dažos gadījumos valdība pavēl apvienoties ar citu peļņas gūšanas uzņēmumu tajā pašā vai citā nozarē, kurai ir pietiekami resursi, lai absorbētu zaudējumus un pārstrukturētu uzņēmumu.
• Likvidēt: Ja ir iespēja atdzīvināt uzņēmumu, tad tiek pavēlēts to pašu likvidēt.

Secinājums

Šī ir situācija, kad uzņēmums nevar apmaksāt savas fiksētās izmaksas kā algu darbiniekiem, aizdevuma nomaksu, maksājumu izejvielām utt. Nepareizas apgrozāmā kapitāla plānošanas, nepareizas pārvaldības augstākajā līmenī, krāpšanās, valdības politikas izmaiņu dēļ utt. Uzņēmumam ir svarīgi agrīnā stadijā atpazīt pazīmes un veikt nepieciešamos preventīvos pasākumus, lai tas nenonāktu finansiālās grūtībās. Citādi kļūst ļoti grūti atrast risinājumus tam pašam.