seychellesartprojects.org

Kādas ir pašreizējās saistības?

Īstermiņa saistības ir uzņēmuma saistības, par kurām ir paredzēts samaksāt viena gada laikā, un tās ietver tādas saistības kā kreditoru parādi, īstermiņa aizdevumi, kreditoru maksājamie procenti, bankas pārtēriņš un citas šādas uzņēmuma īstermiņa saistības.

Kārtējās saistības bilancē attiecas uz parādiem vai saistībām, kuras uzņēmumam ir parādā un kurām ir jānokārto viens finanšu gads vai tā parastais darbības cikls, atkarībā no tā, kurš ir ilgāks. Šīs saistības tiek uzskaitītas bilancē īsākā termiņa un garākā termiņa secībā. Definīcijā nav ietvertas summas, kas vēl jāveic saskaņā ar uzkrāšanas uzskaiti. Piemēram, atalgojums, kas darbiniekiem jāmaksā par pakalpojumiem nākamajā finanšu gadā, vēl nav jāmaksā, jo pakalpojumi vēl nav veikti.

Īstermiņa saistību saraksts

Īstermiņa saistību saraksts ir šāds:

# 1 - Parādi

Kreditoru parādi parasti ir galvenā sastāvdaļa, kas maksā piegādātājiem viena gada laikā par nopirktajām izejvielām, par ko liecina piegādes rēķini. Šeit ir piemērs

No augšas mēs atzīmējam, ka Colgate kreditoru parādi 2016. gadā ir 1124 miljoni ASV dolāru un 2015. gadā 1110 miljoni ASV dolāru.

# 2 - Parādi, kas maksājami (īstermiņa) -

Maksājamās parādzīmes ir īstermiņa finanšu saistības, ko pierāda apgrozāmi instrumenti, piemēram, bankas aizņēmumi vai saistības par aprīkojuma iegādi. Varbūt procentus nesoši vai bez procentiem nesoši

Par Colgate maksājamās parādzīmes un aizdevumi ir attiecīgi 13 miljoni un 4 miljoni ASV dolāru 2016. un 2015. gadā.

# 3 - bankas konta pārtēriņš

Īstermiņa avanss, ko bankas veica, lai kompensētu konta pārtēriņu, jo pārmērīgs finansējums pārsniedz pieejamo limitu. Apskatiet arī atjaunojamo kredītlīniju

# 4 - pašreizējā ilgtermiņa parāda daļa

Pašreizējā ilgtermiņa parāda daļa ir daļa no ilgtermiņa parāda, kas maksājams nākamā gada laikā

# 5 - pašreizējā nomājamā noma-

Īres saistības iznomātājam īstermiņā

Facebook SEC iesniegumi

Pašreizējā Facebook kapitāla nomas daļa 2012. gadā un 2011. gadā bija attiecīgi 312 miljoni USD un 279 USD.

# 6 - Uzkrātie ienākuma nodokļi vai maksājamais kārtējais nodoklis

Ienākuma nodoklis, kas jāmaksā valdībai, bet vēl nav samaksāts

No augšas mēs atzīmējam, ka Colgate uzkrātais ienākuma nodoklis bija attiecīgi 441 miljons USD un 277 miljoni USD.

# 7 - Uzkrātie izdevumi (saistības)

Izdevumi, kas vēl nav jāmaksā trešajai personai, bet jau radušies, piemēram, maksājamie procenti un alga. Tie uzkrājas ar laiku. Tomēr viņi saņems atalgojumu, kad pienāks termiņš. Piemēram, algas, kuras darbinieki ir nopelnījuši, bet nav izmaksāti, tiek uzrādīti kā uzkrātās algas.

Facebook uzkrātās saistības ir attiecīgi USD 441 miljoni un USD 296 miljoni.

# 8 - izmaksājamās dividendes

Maksājamās dividendes ir deklarētās dividendes, kas vēl ir jāmaksā akcionāriem.

# 9 - Nenopelnītie ieņēmumi

Nenopelnītie ieņēmumi ir avansa maksājumi, ko klienti veic par turpmāko darbu, kas jāpabeidz īstermiņā, piemēram, avansa žurnāla abonements.

Tālāk ir sniegta detalizēta informācija par neiegūtiem abonēšanas ieņēmumiem par Media (žurnālu kompānija)

Kā analizēt?

Īstermiņa saistības bilancē uzliek ierobežojumus uzņēmuma naudas plūsmai, un tās ir jāpārvalda piesardzīgi, lai nodrošinātu, ka uzņēmumam ir pietiekami apgrozāmie līdzekļi, lai uzturētu īstermiņa likviditāti. Lielākajā daļā gadījumu uzņēmumiem ir jāuzņemas saistības reģistrēt maksājumus, kuri vēl nav maksājami. Arī šoreiz uzņēmumi var vēlēties uzņemties saistības, jo tas samazina viņu ilgtermiņa procentu saistības.

Daži no būtiskākajiem veidiem, kā tos analizēt, ir: 1) apgrozāmais kapitāls un 2) pašreizējie rādītāji (& ātrā attiecība)

# 1 - apgrozāmais kapitāls

Apgrozāmais kapitāls ir kapitāls, kas liek pamatlīdzekļiem darboties organizācijā. Apgrozāmo kapitālu var aprēķināt šādi:

Apgrozāmā kapitāla formula = apgrozāmie līdzekļi - īstermiņa saistības

• Uzņēmuma likviditātes stāvokli var novērtēt, analizējot tā apgrozāmo kapitālu. Pārmērīgs apgrozāmais kapitāls nozīmē, ka apgrozāmo līdzekļu līmenis bilancē ir daudz augstāks. Šim aktīvos bloķētajam kapitāla pārsniegumam ir alternatīvas izmaksas uzņēmumam, jo ​​to var ieguldīt citās jomās, lai iegūtu lielāku peļņu, nevis palikt dīkstāvē apgrozāmajā kapitālā.
• No otras puses, nepietiekams apgrozāmais kapitāls var radīt īstermiņa likviditātes problēmas, ja uzņēmums uztur apgrozāmos līdzekļus, kas nav pietiekami, lai izpildītu saistības. Konsekventi likviditātes jautājumi var radīt problēmas uzņēmuma vienmērīgai darbībai un ietekmēt uzņēmuma uzticamību tirgū.

# 2 - pašreizējā attiecība un ātrā attiecība

Bilances kārtējās saistības izmanto arī, lai aprēķinātu likviditātes rādītājus, piemēram, pašreizējo koeficientu un ātro koeficientu. Šīs attiecības aprēķina šādi:

Tekošā attiecība = īstermiņa aktīvi (CA) / kārtējās saistības (CL) un

Ātrais koeficients = (CA- krājumi) / CL

• Kaut arī apgrozāmais kapitāls ir absolūts rādītājs, pašreizējo koeficientu vai apgrozāmā kapitāla koeficientu var izmantot, lai salīdzinātu uzņēmumus ar vienaudžiem. Attiecība dažādās nozarēs ir atšķirīga, un koeficients 1,5 parasti ir pieņemams standarts. Attiecība virs 2 vai zem 1 norāda uz nepietiekamu apgrozāmā kapitāla pārvaldību.
• Pašreizējā attiecība tiek izmantota finanšu analīzē kopā ar ātro koeficientu, kas mēra uzņēmuma spēju izpildīt savas saistības, izmantojot likvīdākos aktīvus. Uzņēmums var lepoties ar augstu strāvas koeficientu. Tomēr var gadīties, ka lielāko daļu tā apgrozāmo līdzekļu veido krājumi, kurus ir grūti pārvērst skaidrā naudā, un tāpēc tie ir mazāk likvīdi. Ja saistības tiek izpildītas nekavējoties, šie mazāk likvīdie aktīvi uzņēmumam nepalīdzēs.
• Ātra attiecība, kas ir mazāka par 1, nozīmētu, ka uzņēmums nespēs atmaksāt īstermiņa saistības. Tādējādi ātro koeficientu sauc arī par skābes testa koeficientu, kas runā par uzņēmuma finansiālo spēku.

Kāpēc pašreizējās saistības ir lielākas mazumtirdzniecības nozarē?

Mazumtirdzniecības nozarē pašreizējā attiecība parasti ir mazāka par 1, tas nozīmē, ka bilances tekošās saistības ir vairāk nekā apgrozāmie līdzekļi.

Kā mēs atzīmējam no augšas, Costco pašreizējais koeficients ir 0,99, Walmart pašreizējais koeficients ir 0,76 un Tesco ir 0,714.

• Mazumtirgotāji, piemēram, Walmart, Costco un Tesco, uztur minimālo apgrozāmo kapitālu, jo viņi spēj vienoties ar piegādātājiem par ilgāku kredīta periodu, bet var atļauties klientiem piedāvāt maz kredītu.
• Tādējādi viņiem ir daudz lielāki kreditoru parādi, salīdzinot ar debitoru parādiem.
• Šādi mazumtirgotāji arī uztur minimālu krājumu, izmantojot efektīvu piegādes ķēdes pārvaldību.

Secinājums

Lielākā daļa bilanču atdala īstermiņa saistības no ilgtermiņa saistībām. Tas sniedz priekšstatu par īstermiņa nodevām un ir būtiska informācija aizdevējiem, finanšu analītiķiem, uzņēmuma īpašniekiem un vadītājiem, lai analizētu likviditāti, apgrozāmā kapitāla pārvaldību un salīdzinātu nozares uzņēmumus. Tas ir apgrozāmā kapitāla daļa, un tas ir svarīgi arī uzņēmuma brīvās naudas plūsmas aprēķināšanai.

Lai gan ir saprātīgāk saglabāt pašreizējo koeficientu un ātro koeficientu vismaz 1, pašreizējais koeficients, kas ir lielāks par vienu, nodrošina papildu spilvenu neparedzētu neparedzētu situāciju risināšanai. Tradicionālās ražošanas iekārtas apgrozāmos līdzekļus uztur divkāršā apmērā nekā pašreizējās saistības bilancē. Tomēr, palielinot tieši savlaicīgu ražošanas metožu izmantošanu mūsdienu ražošanas uzņēmumos, piemēram, automobiļu nozarē, ir samazināta pašreizējā prasība.